券商呼吁尽快调整风控指标管理办法 建言有紧有松提高资本监管的有效性

中证网讯４月５日下午，中国证券业协会财务会计与风险控制专业委员会在北京召开证券公司风险控制专题研讨会，值得关注的是，会议就落实近期在大连召开的２０１６年证券期货监管系统机构监管工作座谈会讲话精神，加强行业风险管理提出建议，并对《证券公司风控指标管理办法》的修订工作提出完善意见。从具体操作来看，对指标修改建议有紧有松，但行业普遍认为有必要尽快对现行的证券公司风控指标管理体系进行调整完善，合理的指标将有利于行业持续稳定健康发展。

应尽快调整现行券商风控指标

证券业协会孟宥慈秘书长、委员会副主任委员、光大证券首席风险官王勇，招商证券、中信建投证券、银河证券等１０余家证券公司代表参加会议。协会会员服务二部、会员管理部相关工作人员列席会议。会议由王勇主持。中国证监会机构部有关负责同志应邀参加了会议。

证券业协会透露的信息显示，在本次会议上，与会代表普遍认为，近年来资本市场发展环境和证券公司各项业务已发生了较大的变化和发展，对证券经营机构的风险管理带来了新的挑战，有必要尽快对现行的证券公司风控指标管理体系进行调整完善。

由于证券行业在本世纪初曾经集中爆发过大面积风控违规事件，监管层出于防范风险考虑，对证券行业的监管一直非常谨慎，券商风控标准曾多次修订。现行以净资本为核心的风险控制指标制度制定于２００６年。证监会公开资料显示，当时的办法规定证券公司可从事的业务范围与规模与其净资本规模挂钩。我国证券公司的风险控制开始由业务准入监管转向实时数据监控。

“调整完善风控指标管理将极为有利于券商行业健康发展”，王勇在接受中国证券报记者采访时表示，２００８年证监会进行了修订，至今已经有八年的时间，“当时进行修订后的制度主要目的在于督促券商加强风险管理，保障行业总体持续稳健运行，从实际效果来看，现有的风控指标，尤其是流动性指标，也确实在去年的股票市场异动时起到了揭示风险的作用。但大家都看得到，这八年来证券行业发生了非常大的变化，八年前行业盈利普遍以通道业务为主，现在则转向了资本中介业务。可以说组织架构、业务产品都越来越多元，相应风险类型也开始变得复杂，现有的风险控制指标制度恐怕已经难以适应新形势，应该尽快进行修改完善。”